Das GARCH-Modell wurde 1986 von Tim Bollerslev auf der Grundlage des ARCH-Modells von Robert F. Engle (1982) entwickelt. In der Ökonometrie dient es bei der Analyse der Renditen von Aktienkursen zur Erklärung des Volatilitätsclusterings. ==Erweiterungen== ===T-GARCH=== T-GARCH-Modelle sind keine echten GARCH-Modelle, sondern verallgemeinern die...